Trong quá khứ, đã có rất nhiều vụ “lùm xùm” giữa người dùng và các sàn giao dịch tập trung về vấn đề minh bạch giá cả của các đồng token trên thị trường cryptocurrency. 

Để tăng cường tính minh bạch và tiện lợi cho người dùng, các sàn DEX chuyên về trading đã ra đời. Và một trong những sàn DEX được nhiều người tin dùng để trading đó là dYdX.

dYdX là gì?

dYdX là một nền tảng giao dịch phi tập trung ra mắt vào 2017, được xây dựng trên Ethereum và có tất cả các tính năng cơ bản của một sàn giao dịch tập trung như Spot (Giao ngay), Margin (Ký quỹ), Perpetuals, và nổi bật nhất là Derivatives (Phái sinh).

Tại dYdX, bạn sẽ được trải nghiệm dịch vụ giao dịch nhanh chóng với chi phí thấp, không có phí gas, bảo mật áp dụng phương pháp Starkware của Layer 2, ký quỹ liên chuỗi khi chỉ 1 tài khoản có thể sử dụng đòn bẩy vị thế của nhiều market.

Nền tảng dự án dYdX

Dự án được xây dựng trên Layer 2 của Ethereum với công nghệ Starkware xây dựng trên thuật toán Zero-Knowledge Rollups và đồng thời là hợp đồng thông minh của nền tảng.

So với các giao dịch trên chuỗi AMM như Uniswap, người dùng sẽ giao dịch trên Layer2, cho phép thông lượng giao dịch được xử lý nhiều, nhanh và tiết kiệm phí hơn. Tất nhiên, Layer2 không cần xác minh danh tính và cũng không giám sát.

Các tính năng nổi bật của dYdX

Giao dịch hợp đồng không kỳ hạn trên Layer 2

• Giao dịch hợp đồng không kỳ hạn với đòn bẩy lên tới 25x.
• Hiện sàn cung cấp khá nhiều cặp giao dịch như: BTC-USD, ETH-USD, LINK-USD,…

Giao dịch Spot/Ký quỹ trên Layer 1

• Hiện dYdX là một trong những sàn DEX có khối lượng giao dịch và thanh khoản cao nhất.
• Giao dịch giao ngay và giao dịch ký quỹ với đòn bẩy ban đầu lên đến 5x (Các cặp được cung cấp: ETH-DAI, ETH-USDC và DAI-USDC).

Vay (Borrowing) trên Layer 1

• Hiện hỗ trợ ETH, DAI và USDC.
• Khả năng thế chấp tài sản ban đầu tối thiểu là 125% và phải được duy trì trên 115% để tránh bị thanh lý.
• Vay trực tiếp vào ví của bạn.

Cho vay (Lending) trên Layer 1

• Gửi tiền vào Tài khoản ký quỹ hoặc Tài khoản giao ngay của bạn để bắt đầu cho vay tiền vào giao thức.
• Không có thời gian cho vay tối thiểu.
• Tiền lãi bắt đầu tích lũy ngay lập tức.
• Tỷ giá biến động và dựa trên việc sử dụng.

Token dYdX là gì?

• Tên token: dYdX Token.
• Ticker: dYdX
• Blockchain: Ethereum
• Tiêu chuẩn: ERC-20
• Contract: 0x92d6c1e31e14520e676a687f0a93788b716beff5
• Loại token: Governance
• Cung ước tính lưu thông: 55.680.000 dYdX.
• Tổng nguồn cung: 1.000.000.000 dYdX

Token Use Case

Native token của dự án là dYdX. Token này được sử dụng trong những mục đích sau đây:

• Giảm phí giao dịch: Khi sở hữu token, trader sẽ được giảm phí giao dịch trên sàn.

• Staking: Người dùng có thể sử dụng dYdX để stake để được nhận phần thưởng đến từ phí giao dịch.
• Quản trị hệ thống: dYdX Holder sẽ có quyền biểu quyết và đề xuất những hướng đi sắp tới của dự án.

Cách đăng ký sử dụng sàn dYdX

Để bắt đầu quá trình, bạn cần truy cập vào nền tảng dYdX: https://trade.dYdX.exchange/portfolio/overview

Bước 2: Chọn “Connect wallet” để kết nối với ví, có nhiều loại ví được hỗ trợ như: imToken, Metamask, Coinbase Wallet, Trust Wallet,… bạn lựa chọn sao cho phù hợp với nhu cầu sử dụng. Ở đây mình chọn ví Metamask để thực hiện. 

Bước 3: Tạo Stark Key & điền thông tin email để dễ dàng theo dõi thống kê tài sản của mình. 

Bước 4: Chuyển sang phần “Markets” trong nền tảng này, bạn có thể theo dõi nguồn cung cầu, khối lượng giao dịch trong 24 giờ cho mỗi token.

Cách Nạp & Rút trên dYdX

Bước 1: Nạp USDC trên dYdX

Deposit USDC vào để giao dịch, trên góc trái màn hình sẽ xuất hiện chữ “Deposit” để nạp tiền, bạn click vào đây.

Để deposit vào sàn, cần “Enable USDC on dYdX” trước, phí sẽ dao động tầm 0.009 ETH (tuỳ thời điểm mức gwei thì phí sẽ khác nhau). Để tối ưu bạn lựa chọn lúc mức gwei xuống thấp rồi thực hiện.

Nhập số lượng USDC & click “Confirm deposit“.

Lưu ý: Sàn chỉ chấp nhận stablecoin là USDC, nếu bạn có những loại fiat khác thì hãy chuyển đổi trước khi nạp vào nhé.

Bước 2: Rút tài sản trên dYdX

Trên màn hình chính, chọn “Withdraw” để rút USDC về, sẽ có hai hình thức giao dịch là Fast (Nhanh) và Slow (Chậm), mức gas fee sẽ tương tự với dịch vụ này trên dYdX.

Nhập số lượng coin muốn rút vào ô Amount, tối đa là $200,000/ lượt rút. Nếu có nhu cầu sử dụng nhiều USDC thì bạn nên rút một lượt, hạn chế nhiều lần sẽ mất nhiều phí giao dịch nhé.

Cách Trade Margin trên sàn dYdX

Ở giao diện chính, bạn chọn mục “Trade” để tham gia giao dịch.

Để lựa chọn những token khác, click “All Markets” để xem danh sách các token được hỗ trợ. Sàn dYdX có ưu điểm là sẽ phân loại thị trường cho người dùng, vì thế nếu bạn đang tìm kiếm token nền tảng Layer 1 hay DeFi thì chỉ cần click vào mục tương ứng là được.

• Ở đây mình sẽ mở lệnh cho cặp BTC/USD, bạn có thể chọn đánh lên hoặc xuống tuỳ vào các nút “Sell” & “Buy” tương ứng.
• Giá mua có thể chọn theo “Market” (giá theo thị trường thời điểm đó) hoặc “Limit” (giá dự đoán).
• Để hạn chế rủi ro, sàn dYdX cũng có nút Stop để người chơi tự cài đặt mức Stop Limit (giá thanh lý) & Take Profit Limit (giá chốt lời) cho từng lệnh của mình.
• Leverage (đòn bẩy): Đây là công cụ hỗ trợ trader tận dụng mức vay từ sàn để tăng vốn giao dịch của mình cao hơn, đồng nghĩa phần trăm lợi nhuận/ rủi ro sẽ cao hơn. Vì thế bạn nên lưu ý lựa chọn mức leverage hợp lý. Sẽ có 3 mức đòn bẩy là 2x, 5x và 10x.

Lưu ý: Bạn có thể theo dõi các lệnh của mình trong mục “Portfolio” mà không cần phải vào từng cái như nhiều sàn DEX khác. Trong đó các lệnh sẽ hiển thị đủ token, vị thế, giá hiện tại và leverage, unrealized P&L (mức % lời/ lãi).

Governance

Để tham gia vào governance, bạn truy cập vào website dYdX Foundation (không liên kết với dYdX Trading Inc.) Các hoạt động trong Governance sẽ do người dùng tự thực hiện, dYdX Trading sẽ không có trách nhiệm hay ảnh hưởng đến quyết định của bạn.

Để truy cập bạn click “Governance” trên màn hình chính

Sau đó, màn hình sẽ hiển thị ra trong Governance bạn có thể Stake dYdX và nhận thêm về dYdX. Hệ thống cũng sẽ hiển thị “Claim” Rewards trong Portfolio để bạn tiện theo dõi. 

Tính tới thời điểm mình viết bài thì Reward Pool đang có 3,835,616 dYdX và thời gian đếm ngược kế tiếp và 28/09/2021, vì vậy, cơ hội luôn sẵn sàng cho mọi người ở mọi thời điểm tham gia nhé.

Cơ cấu chi phí trên sàn dYdX

Khi người dùng tham gia trading sẽ phải trả một mức phí cố định và tuỳ theo volume giao dịch của họ mức phí sẽ được điều chỉnh. 

Tỉ lệ discount phí sẽ được đo từ Balance và Volume của người tham gia, số lượng Balance càng nhiều đồng nghĩa bạn sẽ trả mức phí tối ưu hơn với những người khác. Nếu là một nhà đầu tư nhỏ lẻ, đừng lo vì mức phí ưu đãi còn được áp dụng khi số lượng giao dịch của bạn lớn (Tier từ I – VIP)

Tính năng Rankings Lãi/ Lỗ trên dYdX

Sẽ khó thấy trên các sàn DEX khác, nhưng với dYdX hệ thống còn có thống kê phần trăm lãi/ lỗ dành cho trader. Các chỉ số thường trong 24h (24 giờ), 7D (7 ngày), 30D (30 ngày) và All (tất cả thời gian).

Kết luận

Bài viết của DeFiX tới đây là kết thúc. Hi vọng những thông tin này hữu ích với các nhà đầu tư!

Hãy theo dõi DeFiX.Network để cập nhật thêm nhiều thông tin thú vị, mới nhất về thị trường trường tài chính và tiền điện tử nhé.

Hẹn gặp lại các bạn trong các bài chia sẻ, hướng dẫn tiếp theo. Chúc các bạn đầu tư thành công!